ПОНЯТИЕ, ЭКОНОМИЧЕСКАЯ СУЩНОСТЬ КРЕДИТОВ И ЗАЙМОВ, ИХ КЛАССИФИКАЦИЯ
Формирование оборотных активов в условиях постоянно меняющейся конъюнктуры рынка только за счет собственных источников — уставного капитала, резервного капитала, нераспределенной прибыли, целевого финансирования не представляется возможным. Для того чтобы вести нормальную производственно-хозяйственную деятельность, организациям приходится привлекать денежные средства из других источников. Одним из таких источников могут быть заемные средства в виде кредитов и займов, предоставляемых банками и некредитными организациями.
Заем — договор, в силу которого одна сторона (заимодавец) передает другой стороне (заемщику) в собственность или оперативное управление деньги или вещи на условиях возврата с уплатой процентов или без уплаты таковых. Сторонами договора могут быть юридические и физические лица (кроме банков). Договор считается оформленным (заключенным) с момента передачи денег (или вещей) заимодавцем заемщику, предметом договора займа на территории Российской Федерации также могут быть иностранная валюта и валютные ценности с соблюдением правил ст. 140, 141, 317 ГК РФ.
Договор займа заключается между сторонами в письменном виде независимо от суммы договора. Несоблюдение письменной формы договора займа не может служить основанием его недействительности; при возникновении споров стороны ссылаются в таком случае на представленную расписку заемщика или иной документ, удостоверяющий факт существования договора или его условий.
В зависимости от формы предоставления кредиты и займы могут быть денежными или натуральными (неденежными) (рис. 6.1). Бухгалтерский учет кредитов и займов регламентируется ПБУ 15/2008 «Учет расходов по займам и кредитам».
Выделяют следующие виды займов: целевой заем, вексель, облигация, договор государственного займа.
Если договор займа заключен с условием использования заемщиком полученных средств на определенные цели (целевой заем), заемщик обязан обеспечить возможность осуществления заимодавцем контроля целевого использования суммы займа. Нарушение указанных в договоре обязательств влечет применение к заемщику санкций в форме досрочного возврата суммы займа и уплаты причитающихся процентов, если иное не предусмотрено договором (ст. 814 ГК РФ).
Рис. 6.1. Классификация кредитов и займов
В случаях, предусмотренных законодательством, организация может привлекать заемные средства путем выдачи векселей, выпуска и продажи облигаций.
Организация также может привлекать заемные средства путем выпуска и продажи облигаций.
Облигация — это долговое обязательство, в соответствии с которым заемщик (выпустивший облигацию) гарантирует кредитору (купившему облигацию) выплату определенной суммы по истечении установленного срока и выплату ежегодного дохода в виде фиксированного или плавающего процента (ст. 816 ГК РФ). Изменения плавающего процента происходят по установленным правилам, поэтому облигации называются ценными бумагами с фиксированным доходом. Реализуются облигации на предъявителя или именные, по ним гарантируется выплата процентов в установленный срок.
Доход по облигациям может быть получен в виде дисконта (разница между суммой, указанной в облигации, и суммой фактически полученных денежных средств или их эквивалентов) или купона (часть облигационного сертификата, которая при отделении от сертификата дает владельцу право на получение процента). Он устанавливается в момент эмиссии облигации. Исходя из этого процента инвестор получает ежегодный платеж по облигации.
Вексель — это долговое обязательство, составленное в письменной форме и содержащее определенный набор реквизитов, по которому векселедержатель имеет бесспорное право по истечении оговоренного срока получить обозначенную в нем сумму. Отсутствие хотя бы одного из обязательных реквизитов влечет нереальность векселя (ст. 816 ГК РФ). Лицо, выдавшее вексель, называется векселедателем, лицо, принявшее вексель, — векселедержателем. В вексельном обращении могут принимать участие юридические и физические лица.
Вексель — одна из первых ценных бумаг, которая активно используется во всех странах с развитой рыночной экономикой. Ни один из финансовых инструментов современного рынка, кроме самих денег, не может сравниться по своей истории и финансовому значению с векселем. Вексель может использоваться для оформления расчетных отношений между хозяйствующими субъектами, в качестве залога для получения банковского кредита или займа, как средство обеспечения обязательств третьего лица в форме товарного кредита.
Кредит (ссуда, долг) — это система экономических отношений между различными юридическими и физическими лицами, возникающих при передаче в долг денег во временное пользование на условиях возвратности, платности и срочности. Кредитно-расчетные отношения организации с банками строятся на добровольной основе и обоюдной заинтересованности партнеров. Организация имеет возможность получать кредиты, если она является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс и собственные оборотные средства. Порядок выдачи и погашения кредитов определяется законодательством и регулируется кредитным договором.
Кредитный договор — это целенаправленный документ, который составляется под исполнение конкретных условий контракта. В договоре отражаются:
- • объекты кредитования и срок кредита;
- • условия и порядок выдачи и погашения кредита;
- • формы обеспечения обязательств (поручительство, договор — гарантия, залог ценных бумаг, товаров, основных средств, страхование и прочие);
- • процентные ставки за пользование кредитом, порядок их уплаты;
- • права и ответственность сторон по выдаче и погашению кредита и другие условия.
Для получения кредита заемщиком представляются следующие документы: заявление на получение кредита, копии учредительных документов, балансы — годовой и на отчетную дату, технико-экономический расчет в обоснование потребности в кредите, сведения о кредитах, полученных в других банках, копии договоров в подтверждение кредитуемой сделки, документы, подтверждающие наличие обеспеченности кредита, срочное обязательство — поручение на погашение кредита в установленные сроки, заполненная карточка с образцами подписей, оттиском печати, при необходимости другие документы. Перед заключением кредитного договора банк тщательно анализирует платежеспособность организации, изучает ее возможности в установленные сроки погасить кредит и уплатить проценты.
В табл. 6.1 представлены принципиальные различия между денежными займами, вещными займами, денежными и товарными кредитами.
В хозяйственной деятельности иногда возникает потребность во временном заимствовании не денежных средств, а сырья, материалов и подобных вещей. В таких случаях используется договор товарного кредита. Он предусматривает обязанность кредитора предоставить другой стороне не деньги, а вещи, определенные родовыми признаками (ст. 822 ГК РФ).
Коммерческий кредит представляет собой условие возмездного договора (п. 1 ст. 823 ГК РФ), исполнение которого связано с передачей в собственность другой стороне денежных сумм или других вещей, определяемых родовыми признаками, в том числе в виде аванса, предварительной оплаты, отсрочки и рассрочки оплаты товаров, работ или услуг. Его цель — ускорение процесса реализации товаров. Инструментом коммерческого кредита является вексель, выражающий финансовые обязательства заемщика по отношению к кредитору.
Основные сходства и различия займов и кредитов
Таблица 6.1
Самостоятельную разновидность кредитных отношений представляет собой бюджетный кредит. В отличие от обычного кредита он предоставляется не кредитными организациями, а государством за счет средств соответствующего бюджета, т.е. казны. Бюджетный кредит всегда носит не только возмездный, но и строго целевой характер.
Задолженность организации заемщика заимодавцу по полученным займам и кредитам в бухгалтерском учете подразделяется на: краткосрочную задолженность, срок погашения которой согласно условиям договора не превышает 12 месяцев, и долгосрочную задолженность, срок погашения которой по условиям договора превышает 12 месяцев.
Краткосрочная и долгосрочная задолженность может быть срочной, срок погашения которой по условиям договора не наступил или продлен (пролонгирован) в установленном порядке, или просроченной, т.е. с истекшим согласно условиям договора сроком погашения. Помимо приведенных видов кредиты различают:
- 1. По способу погашения:
- • кредиты, погашаемые единовременным взносом (платежом) со стороны заемщика;
- • кредиты, погашаемые в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора, конкретные условия возврата определяются договором (используются при долгосрочных ссудах).
- 2. По способу взимания банковского процента:
- • кредиты, процент по которым выплачивается в момент общего погашения — форма оплаты краткосрочных ссуд, имеющая наиболее простую форму расчетов;
- • кредиты, процент по которым выплачивается равномерными взносами заемщика в течение всего срока действия кредитного договора — форма оплаты долгосрочных ссуд, имеющая дифференцированный характер в зависимости от договоренности сторон;
- • кредиты, проценты по которым удерживаются банком в момент непосредственной выдачи их заемщику — данная форма кредитования применяется крайне редко.
- 3. По наличию обеспечения:
- • доверительные кредиты, единственной формой обеспечения возврата которых является кредитный договор. Применяются некоторыми банками в ограниченном объеме в процессе кредитования постоянных клиентов, пользующихся их полным доверием, либо при кредитовании собственных организаций;
- • обеспеченные кредиты — основная разновидность современного банковского кредита. В роли обеспечения может выступить любое имущество, принадлежащее на правах собственности (например, недвижимость или ценные бумаги). При нарушении заемщиком своих обязательств это имущество переходит в собственность банка, который в процессе его реализации возмещает понесенные убытки. Размер выдаваемой ссуды, как правило, меньше среднерыночной стоимости предложенного обеспечения и определяется соглашением сторон;
- • кредиты под финансовые гарантии третьих лиц, выражением которых служит юридически оформленное обязательство со стороны гаранта возместить фактически нанесенный банку ущерб при нарушении непосредственным заемщиком условий кредитного договора. В роли финансового гаранта могут выступать юридические лица, пользующиеся доверием со стороны кредитора, а также органы государственной власти любого уровня.
Источник
18.
Кредит: сущность, функции и виды
Кредит – это предоставление банком или иной кредитной организацией денежных
средств заемщику в размере и на условиях, предусмотренных кредитным договором,
по которому заемщик обязан возвратить полученную сумму и уплатить проценты по
ней.
Место и роль кредита в экономике отражаются в его функциях.
Перераспределительная
функция – заключается в том, что
ссуженная стоимость позволяет удовлетворить потребность в ресурсах одних
субъектов экономических отношений за счет капитала других. Посредством кредита
может перераспределяться как вновь созданная стоимость, так и ранее накопленное
в государстве богатство.
Эмиссионная функция – заключается в создании кредитных средств обращения и
замещении наличных денег. В процессе кредитования создаются платежные средства,
т.е. в оборот наряду с деньгами в наличной форме входят также деньги в
безналичной форме.
Контрольная функция – означает, что размещение, использование и возврат
кредита контролируются кредитором. Контроль необходим при формировании
кредитного портфеля кредитора, при использовании и возврате кредита, а также
при оценке динамики процентной ставки.
Функция экономии
издержек обращения – выражается в
том, что при отсутствии необходимых средств для совершения той или иной
операции кругооборот капитала замедляется, возрастают издержки производства и обращения.
Кредит, разрешая проблему необходимых денежных средств, способствует ускорению
оборачиваемости капитала и экономии издержек.
Функция ускорения
концентрации и централизации капитала. Кредит
способствует процессу превращения прибыли в капитал, часть которой аккумулируются
в кредитных учреждениях и, достигнув значительных размеров, становится
источником финансирования инвестиций и тем самым увеличения производства и
капитала.
К основным принципам кредитования относятся:
возвратность кредита – следует понимать как необходимость своевременной
обратной передачи занятых средств заемщиком. Возвратность означает исполнение
возникшего заемного обязательства;
срочность кредита – отражает необходимость возврата не в любое приемлемое
для заемщика время, а в точно определенный срок, зафиксированный в соглашении
сторон. Нарушение указанного в соглашении срока является для кредитора
достаточным основанием для применения к заемщику, как экономических санкций,
так и судебных;
платность кредита – означает, что абсолютное большинство кредитных сделок
предполагают не только передачу по истечении срока занятой суммы , но и уплату
определенного вознаграждения кредитору в той или иной форме. Денежная форма
этого вознаграждения получила название процента.
В качестве субъектов кредитных отношений выступают кредитор и заемщик.
Кредитор
— сторона кредитных отношений,
предоставляющая ссуду. Источниками средств могут стать как собственные
накопления, так и ресурсы, позаимствованные у других хозяйствующих субъектов. Заемщик
— сторона кредитных отношений,
получающая кредит и обязанная возвратить полученную ссуду. В современных
условиях помимо банков заемщиками выступают предприятия, население и
государство. Традиционно банки при этом становятся коллективными заемщиками, поскольку
занимают не для себя, а для других. Экономической категорией, представляющей
собой цену ссуженной во временное пользование стоимости является ссудный
процент. При
начислении процентов за пользование ссуженной стоимостью используется способ
простых и сложных процентов.
Простые проценты. Начисление
процентов производится на первоначальный размер ссуженной стоимости. Этот
способ используется, как правило, при краткосрочном кредитовании.
S = P (1+ n* i),
где S — наращенная
сумма долга; P — первоначальный долг; n – срок ссуды; i — процентная ставка.
Сложные проценты. Начисление
процентов производится на наращенную сумму. Данный способ применяется при
долгосрочном кредитовании.
S = P (1 + i )n
где S — наращенная
сумма долга; P — первоначальный долг; n – срок ссуды; i — процентная ставка.
В рыночной экономике
существует развитая система ставок процента. Особое место в ней занимает
официальная ставка, по которой центральный банк предоставляет кредиты
коммерческим банкам – учетная ставка (ставка рефинансирования).
Формы и виды
кредита
В зависимости от того, кто в кредитной сделке является кредитором, выделяют
следующие формы кредита:
Коммерческий кредит — кредит,
предоставляемый предприятиями друг другу. Основой возникновения коммерческого
кредита является различная продолжительность производства и реализации товаров
у разных товаропроизводителей. Складывается ситуация, когда одни предприятия
уже имеют готовую продукцию для реализации, а другие — их потенциальные
покупатели еще не продали свои товары, поэтому не могут оплатить чужой товар. Предельный
размер возможного коммерческого кредита ограничивается величиной резервного
капитала предприятия-кредитора. Кроме того, он носит краткосрочный характер. При
наличии развитой кредитной системы коммерческий кредит переплетается с
банковским, так как кредитор, имея вексель — обязательство заемщика, может его
учесть в банке и получить банковский кредит.
Банковский кредит — это такой
кредит, при котором владельцы свободных денежных средств предоставляют их в
ссуду заемщикам при посредничестве банков. Банковский кредит выступает всегда в
денежной форме. По срокам банковский кредит подразделяется:
краткосрочный кредит — предоставляется на период до одного года и обслуживает,
как правило, движение оборотных средств предприятия.
средне- и долгосрочный кредиты направлены на обеспечение потребностей в
инвестициях, т.е. кредит обслуживает движение основного капитала. Срок представления
таких ссуд три — пять и более лет.
Межбанковский кредит.
Банки-кредиторы предоставляют в ссуду свободные ресурсы либо с целью
поддержания своей доходности на необходимом уровне, либо для обеспечения
развития корреспондентских отношений с другими банками. Межбанковские кредиты служат
средством регулирования ликвидности банков.
Государственный кредит — это
такая форма кредита, при которой в качестве кредитора или должника выступает
государство. Причиной, которая заставляет государство заимствовать денежные
средства на рынке ссудных капиталов, является дефицит государственного бюджета.
Потребительский кредит. Эта форма кредита связана с предоставлением торговыми
фирмами и специализированными финансовыми компаниями рассрочки платежа
населению при покупке товаров длительного пользования. Потребительский кредит
предоставляется в товарной форме. Потребительский кредит может быть направлен
на инвестиционные цели – приобретение жилья или улучшение жилищных условий
(ипотечный кредит).
Международный кредит — это
кредит, предоставляемый одними странами, их банками, юридическими и физическими
лицами другим странам, их банкам, юридическим и физическим лицам на условиях
срочности, возвратности и платности. По формам собственности все международные
кредиты делятся на частные, государственные, смешанные. Международный кредит
может выступать в форме коммерческой (фирменной) и финансовой форме.
Виды кредита — это более
детальная его характеристика по организационно-экономическим признакам. Кредиты
классифицируются в зависимости от:
• стадий
воспроизводства, обслуживаемых кредитом. Кредит применяется для удовлетворения разнообразных потребностей
заемщика, которые зарождаются не только в обмене, но и в других стадиях воспроизводства.
Он используется для удовлетворения потребностей производства, распределения и
потребления продукта;
• отраслевой
направленности. Кредит, обслуживающий
потребности промышленных предприятий – промышленный кредит. Бывает также сельскохозяйственный,
торговый кредит;
• объектов
кредитования. Объект выражает то, что
противостоит кредиту. Чаще всего кредит используется для приобретения различных
товаров и здесь кредиту противостоят различные товарно-материальные ценности. Однако
объект кредитования может и не иметь материально-вещественной формы.
• обеспеченности.
В зависимости от обеспечения можно
выделить кредиты с полным, неполным обеспечением и без обеспечения.
• срока
предоставления кредита. Как уже
отмечалось, выделяют краткосрочные (обслуживают текущие потребности заемщика),
среднесрочные и долгосрочные ссуды. Среднесрочные и долгосрочные кредиты
обслуживают потребности, обусловленные необходимостью модернизации, расширения производства
и т.п.;
• платности.
Здесь выделяют платный и бесплатный,
дорогой и дешевый кредиты. За основу такого деления берется размер процентной
ставки, установленный за пользование ссудой.
Источник