Виды займов в финансовой деятельности

Кредит финансовый – популярный вид займа, который выдается зарубежным общественно-государственным органам. Особенность кредита – передача денежных средств в долг на цели, которые не связаны с коммерческими операциями.

Кредит финансовый – ссуда, которая предполагает передачу денежных средств от кредитора заемщику для решения последним текущих финансовых проблем. Главное отличие такого займа – предоставление кредита в денежной форме на цели, которые не имеют отношения к финансированию услуг и товаропоставкам.

Сущность финансового кредита

В банковской практике одним из самых востребованных является финансовый заем. Его особенность в предоставлении необходимой суммы на решение компанией или финансовым учреждением первостепенных задач. Главное отличие финансового кредита от коммерческого заключается в объекте кредитования. В первом случае деньги зачисляются на счет кредитополучателя и не могут использоваться для финансирования услуг или поставок товаров. В случае с коммерческим кредитом такое использование средств является допустимым.

Финансовый кредит может быть использован на погашение текущей задолженности, покупку ценных бумаг (как части инвестиционного портфеля компании), проведения валютных интервенций, строительство важных промышленных объектов и так далее.

Финансовая форма кредита активно применяется во внешнеэкономической практике, когда участники сделки (импортеры и экспортеры) получают заем, не обусловленный поставкой какого-либо товара. Основная цель при этом – покрытие задолженности и своевременное пополнение текущих счетов.

Часто финансовый кредит оформляется для пополнения оборотных средств и совершения закупок того или иного товара. Разница в том, что здесь исключена привязка к конкретному поставщику продукции и нет «связывающих» покупателя обязательств.

Кредит финансовый может быть выдан коммерческим банком, государственными структурами, международными кредитно-финансовыми учреждениями и другими субъектами хозяйствования, имеющими соответствующие разрешения на подобный вид деятельности и необходимый капитал – траст-компаниями, селенг-компаниями, инвестиционными фондами, страховыми сообществами и так далее.

Одна из форм финансового кредита – облигационный заем, который размещается иностранными кредитополучателями на международном рынке капитала посредством транснациональных банковских учреждений.
Кредит может выдаваться в различных валютах – деньгах страны-кредитополучателя и страны-кредитора. В ряде случаев оформление займа допускается в конвертируемых денежных единицах различных стран мира (евровалютах).

При оформлении финансового займа обязательно учитываются следующие моменты:

1. Порядок погашения кредитных платежей. Договор должен быть составлен таким образом, чтобы предприятие могло проверить корректность всех начисленных кредитором процентов за каждый из периодов соглашения.

2. Размер процентной ставки не может меняться в одностороннем порядке. Кроме этого, кредитная организация не имеет права требовать досрочного погашения займа или разрывать договор по собственной инициативе (кроме случаев, оговоренных в кредитном соглашении).

3. Возможность досрочного (полного или частичного) погашения займа должна предоставляться без начисления дополнительных комиссий и штрафов. Иногда финансовые учреждения устанавливают сроки, в пределах которых досрочное погашение запрещено.

4. Условия, при которых возможно получение финансового кредита. Бывают ситуации, когда требования банка делают нецелесообразным оформление займа для пополнения оборотного капитала. К примеру, финансовое учреждение может затребовать в качестве залога ликвидное имущество, которое найти крайне сложно.

Классификация и особенности финансового кредита

Дополнительное финансирование для компаний может привлекаться различными способами – посредством оформления облигационных займов, выпуска акций и оформления кредитов. В большинстве случаев именно кредитные средства позволяют компании решить текущие финансовые вопросы и обеспечить нормальную предпринимательскую деятельность в целом.

Финансовый кредит – одна из основных форм кредитования, суть которого в оказании финансовой поддержки компании. Такой вид займа можно классифицировать:

1. По характеру погашения:

— в рассрочку. Погашение займа производится небольшими частями с учетом графика платежей, составленного на этапе оформления договора;

— с единовременным взносом. Выплата по кредиту вносится один раз, всей суммой. Дата внесения платежа также оговорена кредитным договором (как правило, это последние дни кредита).

2. По обеспечению – бланковые, с залогом и без оного. В свою очередь, кредиты с обеспечением поделены на несколько видов:

— фондовые. Кредит предоставляется под залог ценных бумаг;
— подтоварные. В качестве обеспечения — материальные ценности (товары);
— вексельные. В роли залога выступают долговые ценные бумаги – векселя;
— ипотечные. Такой вид кредита подразумевает использование недвижимости в качестве обеспечения.

3. По виду заемщиков и сфере применения:

— межбанковский кредит. В этом случае в качестве кредитодателей и кредитополучателей выступают банковские учреждения;

— коммерческая ссуда. В роли заемщика выступает акционерное общество, товарищество, компания и так далее.

4. По масштабности финансовый кредит может быть:

— государственным. Сделка по предоставлению займа совершается кредитодателем и кредитополучателем, являющимися резидентами страны. Одной из сторон сделки выступает государство. При этом кредитуются те отрасли, которые нуждаются в развитии и могут принести максимальный доход в будущем. Но государство может выступать не только в роли кредитора, но и быть заемщиком. Последнее возможно в тех случаях, когда требуется срочное пополнение бюджета;

— международный. Отличительная особенность такой сделки в том, что один из субъектов – иностранная сторона (нерезидент). Подобные операции являются частью международных экономических отношений. Чтобы получить такой вид займа, обязательным требованием является сотрудничество с субъектами-нерезидентами (потенциальными заемщиками или кредиторами). На сегодня появилось множество различных видов и форм такого кредитования.

Международный финансовый кредит заслуживает отдельного внимания. На фоне развития торговых отношений многие государства пошли на создание мощных систем кредитования. Средства направляются на самые различные цели – поддержку экспортных сделок и их страхование, оказание финансовой помощи фирмам-экспортерам и кредитующим банкам.

Еще в 1976 году во избежание острой конкурентной борьбы в области экспортного финансирования и предоставления финансовых кредитов странами ОЭСР было подписано Международное соглашение по экспортным займам. Со своей стороны все страны-участники обязались оказывать всестороннюю поддержку таким операциям на официальном уровне. Кроме этого, был принят Консенсус – общее соглашение, в котором решались спорные вопросы, неизбежно возникающие в процессе международной деятельности.

Подобное соглашение было рассчитано на все экспортные кредиты, имеющие ограниченный срок погашения (до 3-х лет) и получающие необходимую поддержку со стороны государства (страхование, субсидирование, рефинансирование и фондирование). Такие кредиты выдаются для обеспечения финансами экспортной группы определенных товаров (оборудования, автомобилей, строительства недвижимости за границей и так далее). Благодаря консенсусу удалось выделить льготные условия займов и предоставить их всем нуждающимся сторонам сделки.

Лимит финансового кредита не должен быть больше 85% от общего объема международной сделки. Что касается условий займа (его цен и сроков погашения), то они различаются, в зависимости от категории, к которой относится страна-заемщица. Для простоты все государства были условно разделены на три группы:

— первая группа – от четырех тысяч долларов и более;
— вторая группа – от 624 до 4 000 долларов;
— третья группа – менее 624 долларов.

Основное требование – погашение оформленного займа равными платежами не реже чем одни раз шесть месяцев. При этом первый платеж должен совершаться не позже, чем через полгода с момента поставки товара и его ввода в эксплуатацию.

В зависимости от принадлежности к той или иной группе различается и срок погашения:

— первая группа – пять лет (иногда до 8,5 лет);
— вторая группа – 8,5 лет;
— третья группа – десять лет.

Также меняется и величина процентных ставок. Согласно Консенсусу они имеют следующий вид:

— первая группа. Для кредитов на срок от двух лет и более – рыночная ставка;
— вторая группа. Для кредитов сроком от 2 до 5 лет – 9,15%, от 5 лет и более – 9,65%;
— третья группа. Для займов сроком от 2 до 5 лет — 8,3%, от 5 лет – 8,3%.