Главная > бухучет > Краткосрочные и долгосрочные кредиты – учет в бухгалтерии в 2020 году
Все кредиты выдаются банками только на определенные цели на условиях возвратности на определенный срок, бывают банковскими и коммерческими. Банковский кредит – это денежная ссуда, которая предоставляется кредитным учреждением для производственных нужд организации, он может быть долгосрочным или краткосрочным.
Краткосрочный кредит – это кредит сроком не более одного года, это основной источник дополнительных средств для организации на временные нужды. Заемные краткосрочные деньги используются для временного пополнения основных и оборотных средств, под товарно-материальные ценности, на капитальный ремонт оборотных и основных средств, а также для других нужд.
Учет краткосрочных кредитов на 66 счете
Для целей учета краткосрочных займов в бухгалтерии предназначен 66 счет бухгалтерского учета «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам». Счет 66 – пассивный. Он существует для обобщения информации о движении и наличии краткосрочных займов и кредитов, которые получены организацией.
Кредит может быть получен как в отечественной, так и в иностранной валюте. В последнем случае происходит пересчет валюты в рубли по курсу ЦБ РФ, пересчет производится на момент зачисления денежных средств на валютный счет. Особенности учета валюты можно прочитать здесь.
Курсовые разницы учитываются в составе операционных расходов. Проценты, начисленный к уплате, согласно кредитному договору, учитываются также в составе операционных расходов. Кроме того, в процессе оформления займа, организация может нести ряд дополнительных расходов, таких как оплата консультационных, юридических услуг, услуги экспертизы, услуги связи и прочие. Эти расходы также учитываются на счете 91 «Прочие доходы и расходы».
Проводки по учету краткосрочных кредитов и займов:
Учет кредитных сумм, взятых на срок менее одного года, ведется на счете 66.
Проводки по счету 66:
- Д50 (51,52, 55) К66 – получен краткосрочный кредит в банке наличными (на расчетный, валютный, специальный счета).
- Д91/2 К66 – начислен процент к уплате по кредитному договору.
- Д66 К50 (51, 52, 55) – погашен краткосрочный кредит.
- Д66 К91/1 – начислена положительная курсовая разница и процентам в иностранной валюте.
- Д91/2 К66 – начислена отрицательная курсовая разница и процентам в иностранной валюте.
Последние две проводки выполняются, если займ получены в иностранной валюте.
Долгосрочные кредиты (счет 67)
Долгосрочный кредит – это кредит сроком свыше 1 года, который предоставляет финансовое учреждение или банк организации.
Для юридических лиц долгосрочный кредит предоставляется на приобретение основных средств, инвестирование, реконструкцию или модернизацию технологический линий или же на увеличение производственных мощностей. Такие займы оформляются на 5-10 лет, если предприятие имеет весьма устойчивое финансовое положение и работает не менее полугода.
На рассмотрение заявок по долгосрочному кредиту уходит немного больше времени. В качестве залога могут потребовать не только недвижимость, но и поручителей. Проценты обычно ниже, чем по краткосрочным займам.
Проводки по учету долгосрочных кредитов и займов:
В бухгалтерском учете расчеты по долгосрочным кредитам ведутся на 67 счете бухгалтерского учета. Счет 67 также пассивный.
Проводки по 67 счету:
- Д50 (51,52,55) К67 – получен долгосрочный кредит наличными (на расчетный, валютный, специальный счета).
- Д91/2 К67 – начислены проценты к уплате в соответствии с кредитным договором.
- Д67 К50 (51, 52, 55) – погашен долгосрочный кредит банка.
- Д67 К91/1 – начислена положительная курсовая разница по процентам в иностранной валюте.
- Д91/2 К67 – начислена отрицательная курсовая разница по процентам в иностранной валюте.
Последние две проводки относятся к долгосрочным займам в иностранной валюте.
Здесь стоит отметить, что организация вправе учитывать долгосрочные кредиты на счете 67 до полного его погашения. Помимо этого, организация также может перевести займ из разряда долгосрочных в краткосрочные в тот момент, когда до срока его погашения останется не больше одного года. Во втором случае следует выполнить дополнительную проводку Д67 К66, которая будет означать, что долгосрочный кредит переведен в краткосрочный.
Какой способ учета долгосрочных кредитов выбрать, организация решает самостоятельно, свое решения отражает в учетной политике.
Оцените качество статьи. Мы хотим стать лучше для вас:
Источник
Оглавление
Целью рассматриваемой темы является изучение порядка предоставления краткосрочных кредитов и системы управления структурой источников финансирования финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Задачи
1. Определить основные формы краткосрочного кредитования финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
2. Дать развернутую характеристику краткосрочным банковским кредитам, предоставляемым предприятию.
3. Изучить основное содержание краткосрочной кредиторской задолженности и ее значение в финансировании хозяйственной деятельности предприятия.
4. Рассмотреть структуру источников финансирования предприятия.
5. Изучить порядок оценки стоимости капитала предприятия и его составляющих.
6. Раскрыть порядок управления структурой источников финансирования.
1. Управление краткосрочными источниками финансирования
Финансовые решения в отношении источников средств принимаются в ходе осуществления текущей деятельности предприятия. Движение финансовых потоков описывает трансформацию вложений в те или иные оборотные средства. Структура и динамика оборотных средств определяется особенностями технологического процесса производства и особенностями деятельности предприятия. Важнейшим элементом здесь является финансирование текущей деятельности, которое, по сути, сводится к финансированию оборотных средств и осуществляется за счет собственных и привлеченных источников, прямым и косвенным способами.
Постоянная и неизменная потребность в оборотных средствах покрывается предприятием за счет собственных источников, зачисленных в уставный фонд. Неснижаемый размер оборотных средств может быть частично сформирован и за счет привлеченных средств, постоянный остаток которых находится в обороте предприятия (например, постоянная задолженность по заработной плате, вызванная условиями ее начисления и выплаты).
Дополнительная потребность предприятия в денежных средствах, обусловленная неравномерностью кругооборота оборотных средств, удовлетворяется за счет своих контрагентов (коммерческий кредит и кредиторская задолженность, покупательский аванс) — косвенное финансирование, либо за счет банковских кредитов — прямое финансирование. Для предприятия выбор между такими источниками определяется величиной платы за их использование в виде банковских процентов, пени за задержку платежа кредиторам или суммы по векселю, в которую кредитор включает проценты по товарной ссуде.
Банковское кредитование осуществляется в различных формах: срочный кредит, контокоррентный кредит, онкольный кредит, учетный кредит и др.
Срочный кредит — это перечисление банком оговоренной суммы на расчетный счет заемщика. По истечении срока кредит погашается.
Контокоррентный кредит предусматривает ведение банком текущего счета клиента с оплатой поступивших расчетных документов и зачислением выручки. Если средств клиента оказывается недостаточно для погашения обязательств, банк кредитует его в пределах установленной в кредитном договоре суммы, т. е. контокоррент может иметь и дебетовое, и кредитовое сальдо. В том случае, если банк кредитует клиента, он взимает с него проценты в свою пользу; если клиент является кредитором банка, то последний начисляет процент на депозит в пользу клиента.
Одной из разновидностей краткосрочных кредитов, вытекающих из различий в определении сроков их погашения, является онкольный кредит. Он представляет собой краткосрочную ссуду, погашаемую по первому требованию банка-кредитора. Погашение кредита происходит обычно через два—семь дней после предупреждения предприятия-заемщика банком.
Онкольный кредит выдается под обеспечение ценными бумагами и товарами и представляет собой довольно удобную форму кредитования посреднических организаций, брокеров и дилеров. Он успешно применяется для кредитования биржевых спекулятивных операций. Представляя собой, по существу, кредит до востребования (англ. on call), онкольный кредит для заемщика является в некоторой степени рискованной операцией. Процентная ставка по такому кредиту ниже, чем по срочным ссудам. Для банка онкольный кредит, с точки зрения качества его обеспечения и сроков возврата, считается наиболее ликвидной статьей активов после наличности.
Овердрафт является англо-американской разновидностью контокоррента. Он представляет собой форму краткосрочного кредита, выдаваемого путем списания средств с расчетного или текущего счета клиента сверх остатка на нем. В результате такого списания образуется дебетовое, в учете банка, и кредитовое, в учете клиента, сальдо, по которому банк взимает процент. Погашение кредита происходит путем зачисления на расчетный или текущий счет клиента всех причитающихся ему от контрагентов сумм.
Кредитованию в форме овердрафта предшествует оформление соглашения между клиентом и банком, где оговариваются все условия и максимальная сумма овердрафта. Такой кредит предоставляется наиболее надежным клиентам, так как это достаточно рискованная операция для банка.
Учетный (вексельный) кредит предоставляется банком векселедержателю путем покупки (учета) векселя до наступления срока платежа. Способы погашения основной суммы долга и процентов по нему (одной суммой или сериями платежей) устанавливаются в кредитном договоре.
Кредиторская задолженность представляет собой один из основных источников финансирования текущей деятельности. Суть ее в том, что у предприятия в силу различных обстоятельств оказываются средства (активы), за которые оно должно уплатить определенную сумму денег, или сделаны начисления, предполагающие в будущем выплату денежных сумм (например, полученное, но не оплаченное сырье, начисленные, но не выплаченные обязательные платежи в бюджет, начисленная заработная плата и др.). Поэтому до тех пор, пока денежные средства не будут перечислены или произведены другие операции погасительного характера, предприятие пользуется чужими финансовыми ресурсами.
Этот источник существенно зависит от масштабов финансово-хозяйственной деятельности. Изменение его объемов практически невозможно предсказать, так как, например, объем поставляемого сырья и возникающей одновременно кредиторской задолженности может меняться в зависимости от различных обстоятельств.
Суть финансирования текущей деятельности заключается в оптимизации обеспечения оборотных средств источниками финансирования в достаточном объеме и соответствующей структуре.
Источниками являются:
- собственные оборотные средства;
- краткосрочные банковские кредиты и займы;
- кредиторская задолженность (задолженность перед поставщиками и подрядчикам, бюджетом, работниками).
Основными моментами управления кредиторской задолженностью являются:
- выбор поставщика (в данном случае по возможности должны приниматься во внимание: солидность поставщика, возможность установления долгосрочных отношений, вариабельность в установлении финансово-расчетных отношений, наличие различных схем поставки сырья и материалов, средняя продолжительность поставки и т. п.);
- контроль своевременности расчетов (как правило, превышение предельного срока оплаты поставленных сырья и материалов приводит к штрафным санкциям);
- выбор момента расчета с конкретным кредитором в конкретной ситуации.
2. Управление целевой структурой источников финансирования
Финансово-хозяйственная деятельность предприятия зависит от наличия следующих ресурсов: трудовых, материальных и финансовых. Все виды ресурсов находятся в чьей-то собственности, и включение их в процесс производства сопровождается необходимостью выполнения ряда условий:
- согласие собственника на использование принадлежащего ему ресурса;
- условия и сроки привлечения ресурса;
- размер и способы оплаты и др.
Определение и согласование затрат, которые нужно по нести как для привлечения некоторого ресурса, так и для его поддержания на требуемом уровне, является обычно наиболее критическим моментом в принятии решений по управлению ресурсным потенциалом предприятия. Эти затраты сводятся к некоторым выплатам собственникам ресурсов в виде дивидендов, процентов, заработной платы. Известны различные показатели оценки затрат в зависимости от вида ресурса.
Общая сумма средств, которую нужно уплатить за использование определенного объема привлекаемых на рынке капитала финансовых ресурсов, выраженная в процентах к этому объему, называется стоимостью капитала (cost of capital). Несмотря на то, что предприятие финансируется из многих источников, причем большинство из них, как правило, не являются бесплатными, именно стоимость долгосрочных источников финансирования имеет особую значимость в финансовом менеджменте. Это связано с тем, что решение о привлечении капитала является ключевым элементом стратегии управления предприятием, а его последствия будут сказываться на финансовом положении предприятия в течение длительного времени.
Любая компания обычно финансируется из нескольких источников одновременно. С позиции стратегии оптимизация структуры источников — это проявление разумной и осознанной финансовой политики; с позиции текущего финансирования — возникновение тех или иных источников, изменение структуры текущих пассивов осуществляется не только в плановом порядке, но и нередко спонтанно (в частности, расширение объемов деятельности обычно сопровождается ростом кредиторской задолженности). В отношении затрат все источники можно подразделить на две группы:
- платные источники (таких большинство — например, за привлечение кредитов и займов платятся проценты, акционерам платятся дивиденды, кредиторская задолженность по товарным операциям нередко связана с отказом от скидки, т. е., по сути, тоже не является бесплатной и т. п.);
- бесплатные источники (сюда относятся некоторые виды текущей кредиторской задолженности, например задолженность по заработной плате).
Поскольку капитал предприятия формируется за счет разных источников, то с целью их оптимизации финансовому менеджеру необходимо оценить каждый из них и произвести сравнительный анализ их стоимости. Сюда можно включить оценку и анализ следующих показателей:
Стоимость собственного капитала предприятия (Цск) в отчетном периоде, которая определяется по формуле:
где: — сумма чистой прибыли, выплаченная ее собственником в отчетном периоде;
— средняя сумма собственного капитала в отчетном периоде.
Для определения стоимости акционерного капитала (Цак) используется следующая формула:
где: — сумма выплаченных дивидендов по акциям;
— сумма акционерного капитала.
Стоимость заемного капитала в виде банковских кредитов (Цкр) исчисляется по формуле:
где: — начисленные проценты за кредит;
Кс — средства, мобилизованные с помощью кредита;
Кн — уровень ставки налога на прибыль.
Стоимость заемного капитала, привлекаемого за счет эмиссии облигаций (Цобл), определяется по следующей формуле:
,
где: — начисленная сумма процентов по облигациям;
ТСобл — текущая стоимость облигаций.
Стоимость товарного кредита, предоставляемого в форме краткосрочной отсрочки платежа:
где: ЦН — уровень ценовой надбавки за отсрочку платежа, %;
Д — продолжительность отсрочки платежа поставщиками товарно-материальных ценностей.
Аналогично определяется цена вексельного долга.
Стоимость финансового лизинга определяется следующим образом:
где: Сл— годовая ставка процента по лизингу, %;
НА — годовая норма амортизации актива, привлеченного по лизингу, %;
Кн— ставка налога на прибыль в виде десятичной дроби;
Зфл — отношение расходов по привлечению актива на условиях финансового лизинга к стоимости данного актива (в виде десятичной дроби).
Стоимость внутренней кредиторской задолженности приравнивается обычно к нулю, так как предприятие не несет никаких расходов по обслуживанию этого долга.
Поскольку стоимость каждого из приведенных источников средств различна, стоимость капитала коммерческой организации в целом находят по формуле средней арифметической взвешенной, а соответствующий показатель называется средневзвешенной стоимостью капитала (Weighted Average Cost of Capital, WACC):
где k — стоимость j-го источника средств;
d — удельный вес j-го источника средств в общей их сумме.
Показатель WACC характеризует уровень расходов (в процентах), которые ежегодно должно нести предприятие за возможность осуществления своей деятельности благодаря привлечению финансовых ресурсов на долгосрочной основе. Оптимизировать структуру источников капитала нужно таким образом, чтобы средневзвешенная его цена снижалась.
Как уже было определено, предприятие обычно финансируется из нескольких принципиально различающихся источников, стоимость которых разная. Поэтому актуальна проблема контроля за структурой источников в целом и долгосрочных источников (капитала) в особенности. Она решается путем поддержания так называемой целевой структуры капитала.
Содержание целевой структуры капитала в том, что по мере стабилизации деятельности предприятия у него складывается определенное соотношение между собственным и заемным капиталами, которое показывает:
- некоторую приемлемую степень финансового риска;
- резервный заемный потенциал, под которым понимается способность предприятия в случае необходимости привлечь заемный капитал в желаемых объемах и на приемлемых условиях.
Упрощенно целевая структура капитала понимается как осознанно поддерживаемое соотношение между собственным и заемным капиталами. Высокая доля заемных средств означает низкий уровень резервного заемного потенциала. Оба эти понятия являются не только стратегически важными, но и имеют непосредственное отношение к финансированию текущей деятельности, поскольку условия получения краткосрочного кредита в подавляющем большинстве случаев также зависят от финансовой структуры предприятия. Вместе с тем можно утверждать, что оптимизация структуры капитала является ядром более общей задачи — оптимизации структуры источников.
Формализованных аналитических алгоритмов, обосновывающих наиболее целесообразную структуру источников, нет. При ее выборе рекомендуется по возможности учитывать масштабы генерирования текущих доходов при расши рении деятельности за счет дополнительного инвестирования, конъюнктуру рынка капитала, динамику процентных ставок и др.
Выводы
Таким образом, в теме определено, что важнейшим элементом финансирования текущей деятельности предприятия является финансирование оборотных средств. Основными источниками финансирования являются собственные и привлеченные средства. Потребность в денежных средствах удовлетворяется предприятием за счет своих контрагентов в виде:
- предоставления коммерческого кредита;
- кредиторской задолженности;
- покупательского аванса.
а также за счет банковских кредитов в виде:
- срочного кредита;
- контокоррентного кредита;
- онкольного кредита;
- овердрафта;
- учетного (вексельного) кредита.
Общая сумма средств, которую нужно уплатить за использование привлекаемых в оборот средств, называется стоимостью капитала. Она обычно определяется менеджерами на основе оценки и анализа следующих показателей:
- стоимость собственного капитала предприятия;
- стоимость акционерного капитала;
- стоимость заемного капитала в виде банковских кредитов;
- стоимость заемного капитала, привлекаемого за счет эмиссии облигаций;
- стоимость товарного кредита, предоставляемого в форме краткосрочной отсрочки платежа;
- стоимость финансового лизинга.
Поскольку стоимость каждого из приведенных источников средств различна, стоимость капитала в целом находят по формуле средней арифметической взвешенной, а соответствующий показатель называется средневзвешенной стоимостью капитала (Weighted Average Cost of Capital, WACC). Оптимальной считается структура источников капитала, когда его средневзвешенная цена снижается.
Вопросы для самопроверки
- За счет каких основных источников формируются основные средства предприятия?
- В каком виде предприятиям предоставляются банковские кредиты?
- Что представляет собой контокоррентный кредит?
- В чем особенности предоставления овердрафта?
- Приведите характеристику онкольного кредита.
- Что представляет собой кредиторская задолженность?
- Какие основные моменты учитываются при управлении кредиторской задолженностью?
- Какие основные показатели анализируются финансовыми менеджерами при управлении структурой источников финансирования?
- В чем заключается значение и суть показателя средневзвешенной стоимости капитала (WACC)?
Библиография
- Финансы и кредит: Учебник / Под ред. проф. М.В. Романовского, проф. Г.Н. Белоглазовой. — М.: Высшее образование, 2006. — 575 с.
- Фетисов В.Д., Фетисова Т.В. Финансы и кредит. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. — 399 с.
- Финансы и кредит: Учебник / М.Л. Дьяконова, Т.М. Ковалева, Т.Н. Кузьменко и др.; под ред. проф. Т.М. Ковалевой. — 2-е изд. перераб. и доп. — М.: КНОРУС, 2006. — 376 с.
- Финансово-кредитный энциклопедический словарь / Под общ. ред. А.Г. Грязновой, Е.В. Миркиной. — Финансы и статистика, 2005.
- Финансы: Учебник. — 2-е изд., перераб. и доп. / С.А. Белозеров, С.Г. Горбушина и др.; под ред. В.В. Ковалева. — М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2004. — 512 с.
- Финансы предприятий: Учебник / Колчина Н.В., Г.Б. Поляк, Л.П. Павлова и др.; под ред. профессора Н.В. Колчиной. — М.: ЮНИТИ, 2000. — 413 с.
- Семенов В.М., Асейнов С.А. Финансовые термины: Краткий словарь. — М.: Финансы и статистика, 2006. — 224 с.
- Шуляк П.Н. Финансы предприятия: Учебник. — 6-е изд., перераб. и доп. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2006. — 712 с.
- Нешитой А.С. Финансы и кредит: Учебник. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2006. — 572 с.
Источник