Облигации федерального займа (ОФЗ) — рублёвые облигации, выпускаемые Министерством финансов Российской Федерации. Данные облигации являются купонными, то есть по ним предусмотрены процентные выплаты по купонам. По некоторым выпускам ОФЗ в определённые даты предусматривается частичное погашение номинала (амортизация долга). Данные облигации попадают в категорию государственных облигаций.
По срокам обращения ОФЗ могут быть краткосрочными, среднесрочными или долгосрочными. Место торговли (кроме ОФЗ-Н) — Московская биржа. Вид дохода — фиксированная или переменная купонная ставка.
Виды облигаций[править | править код]
ОФЗ бывают следующих видов[1]:
- ОФЗ-ПК (с переменным купоном) начали выпускать в 1995 г, а после кризиса 1998 выпуск был прекращён. Выплата купона осуществлялась раз в полугодие. Значение купонной ставки менялось и определялось средней взвешенной доходностью по ГКО за последние 4 сессии (торгов). В конце 2014 года выпуск возобновлён[2].
- ОФЗ-ПД (с постоянным доходом) начали выпускаться в 1998. Купон выплачивался раз в год и фиксировался на весь срок обращения.
- ОФЗ-ФД (с фиксированным доходом) появились в 1999. Их выдавали владельцам ГКО и ОФЗ-ПК, замороженным в 1998 в порядке новации. Срок обращения 4-5 лет. Купон выплачивался ежеквартально. Ставка снижалась ежегодно (30 % в первый год, 10 % — конец срока).
- ОФЗ-АД (с амортизацией долга) периодическое погашение основной суммы долга.
- ОФЗ-ИН (с индексируемым номиналом) выпускаются с 2015 года. Номинальная стоимость облигаций ежемесячно индексируется на предстоящий месяц в соответствии с индексом потребительских цен на товары и услуги по Российской Федерации[3].
- ОФЗ-Н (для населения, физических лиц) начали выпускаться в апреле 2017 года[4]. Номинал 1 тыс. рублей, но минимальный пакет 30 штук. Есть ограничения и по максимальной сумме покупок. Срок до погашения — 3 года. Купонный доход выплачивается раз в полгода. Для первого выпуска (включая дополнительный) купонная доходность постепенно увеличивается от 7,5 до 10,5 % годовых. После окончания первого (включая дополнительный) выпуска был выпущен второй, но его купонная доходность ниже — от 7 % до 10,1 % годовых. Первый выпуск, включая дополнительный был размещён полностью к середине сентября 2017[5]. Агентами по размещению и выкупу выступили Сбербанк и ВТБ 24. Агенты устанавливают комиссию за свои операции. Облигации нельзя перепродать или использовать как залог, но можно наследовать и в любое время предъявить к выкупу банку-агенту. Второй выпуск был размещён примерно на 11 394 660 000 рублей[6], хотя формальный размер выпуска был 15 000 000 000. После окончания срока размещения второго выпуска было начато размещение третьего с купонной доходностью от 6 % до 8,6 %, формальный размер выпуска 15 000 000 000. Незадолго до окончания срока размещения третьего выпуска было объявлено о выпуске дополнительного к нему с возможностью размещения в течение полугода. Почти полгода (с конца марта по август 2019 года включительно) ОФЗ-Н не продавались. Со второго сентября 2019 появился очередной выпуск, для которого список агентов был увеличен — добавились Промсвязьбанк и Почта Банк, минимальный объём покупки уменьшен с 30 до 10 штук, а комиссии были отменены. Доходность купонов по нему от 6.5 до 7,35 % годовых (средняя за три года при покупке по номиналу 7).
См. также[править | править код]
- Государственные краткосрочные облигации
- Конверсионный коэффициент
Примечания[править | править код]
Источник
В своих публикациях на канале я нередко упоминаю такой финансовый инструмент, как ОФЗ. Уже и читатели начали просить меня сделать подробную публикацию про эти ценные бумаги.
Настоящая статья выпускается под рубрикой «Финансовый ликбез» и в конце будут ссылки на источники. В них Вы сможете более подробно ознакомится с тем или иным вопросом.
авторская картинка
1. Что такое ОФЗ?
ОФЗ — Облигация Федерального Займа. Эту облигацию выпускает министерство финансов России.
Базовым законом, который определяет обращение облигаций, как впрочем и других ценных бумаг является 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг». Вот определение облигации этого закон
скрин автора из 39-ФЗ
Простыми словами это бумага, которая гарантирует возврат средств в определенный период времени.
2. Облигации по виду дохода
Облигации могут быть 2-х видов:
— купонные
— бескупонные
В первом случае эмитент, т.е. тот кто выпустил облигацию выплачивает не только стоимость самой облигации, но еще и купоны.
Но могут быть бескупонные облигации. Тогда доход от вложений в них складывается из дисконта при покупке.
Пример:
Допустим бескупонная облигация номиналом 1000 рублей погашается через год. Сейчас она продается 900 рублей
Если я куплю ее сейчас за 900 рублей и погасив через год за 1 000 рублей, я заработаю
= (1000 — 900) / 900 * 100% = 11,1% годовых.
3. Какие бывают ОФЗ?
ОФЗ (биржевые) имеют номинал 1 000 руб. и бывают 4-х видов:
ОФЗ — ПД — облигации с постоянным доходом. Значение купона фиксируется при размещении. Купив такую бумагу я всегда знаю какой купонный доход я буду получать. По моему мнению это самый подходящий вид ОФЗ для непрофессиональных участников. Он же и самый распространенный вид.
Информация для примера
скрин автора с сайта bcs-express.ru
ОФЗ — ПК. Облигации с переменным купоном. Купон по ним есть, но его значение изменяется и находится в районе ключевой ставки. По большому счету значение купона зависит от ставки RUONIA, которую рассчитывает Банк России.
ОФЗ — ИН. Облигация с индексируемым номиналом на уровень инфляции. Купонный доход — 2,5%, но номинал постоянно увеличивается. Таких облигаций весьма мало на рынке.
ОФЗ — АД. Облигация с амортизацией долга. Это очень похоже на погашение кредитам физическим лицом. Когда ежегодно выплачиваются не только проценты (купоны) но и часть кредита (номинала облигации). Но Минфин их выводит с рынка.
Эти все 4 типа облигаций в любой момент можно продать на бирже. Но есть еще так называемые народные ОФЗ, которые продавали Сбербанк и ВТБ, Это внебиржевые облигации и их нельзя продать до наступления сроков погашения. Поэтому я честно говоря не вижу смысла в них инвестировать.
4. Как купить и продать ОФЗ?
Для покупки ОФЗ нужно открыть 2 счета:
- брокерский счет (индивидуальный инвестиционный счет)
- счет депо в депозитарии.
Все операции на бирже происходят через брокерский счет. Он открывается в банке или финансовой компании с «брокерской лицензией».
Соответственно переводите деньги на брокерский счет и даете поручение на покупку. Деньги буду списаны с брокерского счета, а ценные бумаги зачислены на счет депо. Выписка по счету депо будет подтверждать, что Вы владелец ценных бумаг.
Погашение/продажа ОФЗ происходит в обратном порядке.
5. Зачем вкладчику знать про ОФЗ?
Это очень важный момент. Есть 4 момента, которые актуальны:
1. Гарантии
Т.к. ОФЗ выпускаются Минфином, то уровень риска по ним меньше чем в любом банке, даже Сбербанке.
2. Доходность
Зачастую суммарная доходность по ОФЗ складывающаяся из купона и дисконта выше, чем по вкладам.
3. Объем вложений
Если в банкам государством гарантирована только сумма 1,4 млн.руб., то здесь вся сумма гарантирована государством.
4. Налоговые вычеты
Если покупать ОФЗ через индивидуальный инвестиционный счет, то на сумму вложений до 400 тыс.руб. можно оформлять налоговый вычет. Такого нет по депозитам и это увеличивает совокупный доход от вложений.
ИТОГО
Как видите у ОФЗ есть много положительных моментов по отношению к вкладам. Если Вы формируете свой личный капитал и инвестируете в фондовый рынок, то обязательно следует обратить внимание на ОФЗ.
Буду признателен за конструктивные вопросы по теме.
ПОДПИСКА НА КАНАЛ
Источники:
39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»
Минфин «Об облигациях федерального займа»
420-ФЗ закон об ИИС
Источник
Информационное сообщение о начале размещения
ОФЗ для физических лиц выпуска № 53005RMFS
Минфин России информирует, что с 9 января 2020 г. в отделениях Банка ВТБ (ПАО), ПАО Сбербанк, ПАО «Промсвязьбанк» и ПАО «Почта Банк» (далее – Агенты) начнется продажа облигаций федерального займа для физических лиц (ОФЗ-н) нового выпуска № 53005RMFS. При этом ОФЗ-н выпуска № 53004RMFS предлагаться гражданам более не будут.
При покупке и предъявлении к выкупу облигаций выпуска № 53005RMFS, как и предшествующего ему выпуска, гражданам не придется уплачивать комиссию банкам-агентам: соответствующие расходы будет нести эмитент (Минфин России). Минимальная сумма покупки облигаций также составит 10 тысяч рублей. Под залог облигаций владельцы смогут привлекать кредиты у банков-агентов при наличии соответствующих программ кредитования.
Условия эмиссии и обращения ОФЗ-н (далее – Условия) утверждены приказом Минфина России от 15 марта 2017 г. № 38н (https://www.minfin.ru/common/upload/library/2017/04/main/38n_MU.pdf).
Изменения в Условия утверждены приказом Минфина России от 30 апреля 2019 г. № 65н
(https://www.minfin.ru/common/upload/library/2019/06/main/Izmeneniya_v_usloviya_65n.pdf)
Параметры нового выпуска ОФЗ-н № 53005RMFS (далее – облигации) утверждены приказом Минфина России от 26 декабря 2019 г. № 1655 (https://www.minfin.ru/common/upload/library/2019/12/main/1._Prikaz_53005.pdf):
Эмитент: Министерство финансов Российской Федерации.
Государственный регистрационный номер: 53005RMFS.
Объем выпуска: 15 000 000 000 (пятнадцать миллиардов) рублей.
Количество облигаций: 15 000 000 (пятнадцать миллионов) штук.
Номинальная стоимость одной облигации 1000 рублей.
Дата начала размещения облигаций: 9 января 2020 г.
Дата окончания размещения облигаций: 15 июля 2020 г.
Процентные ставки купонного дохода: первый купон – 5,00% годовых, второй купон – 5,10% годовых, третий купон – 5,20% годовых, четвертый купон – 5,25% годовых, пятый купон – 5,30% годовых, шестой купон – 5,41%.
Купонный доход: по первому купону – 26 (двадцать шесть) рублей 71 копейка; по второму купону – 25 (двадцать пять) рублей 43 копейки; по третьему купону – 25 (двадцать пять) рублей 93 копейки; по четвертому купону – 26 (двадцать шесть) рублей 18 копеек; по пятому купону – 26 (двадцать шесть) рублей 43 копейки; по шестому купону – 26 (двадцать шесть) рублей 98 копеек.
Дата погашения облигаций: 18 января 2023 г.
Круг потенциальных владельцев: совершеннолетние граждане Российской Федерации, а в случае, предусмотренном абзацем шестым пункта 10 Условий, — также кредитные организации или другие специализированные финансовые организации, заключившие с Эмитентом соглашения об осуществлении агентских функций по размещению, выкупу, обслуживанию и погашению выпусков облигаций федерального займа для физических лиц (далее –Соглашения), а также иные юридические и физические лица в случаях, предусмотренных абзацами четвертым и седьмым пункта 10 Условий.
Минимальное количество облигаций, доступных для приобретения одним физическим лицом по каждому поручению, поданному Агенту – 10 (десять) штук.
Максимальное количество облигаций, которым может владеть одно физическое лицо – 15 000 (пятнадцать тысяч) штук.
В случае нарушения физическим лицом ограничения по максимальному количеству облигаций, которыми это лицо может владеть, права физического лица, предусмотренные абзацами вторым и третьим пункта 3 и абзацами четвертым и шестым пункта 10 Условий, по облигациям, приобретенным сверх указанного ограничения, не возникают. Указанные облигации подлежат возврату Эмитенту в порядке, определенном в Соглашении, с возмещением физическому лицу суммы денежных средств в объеме, определяемом согласно подпункту «а» пункта 12 Условий.
Облигации могут быть переданы в порядке наследования в соответствии с законодательством Российской Федерации о наследовании.
На физических лиц, получивших облигации в порядке наследования, не распространяются ограничения по максимальному количеству облигаций, которыми вправе владеть одно физическое лицо.
Приобретение облигаций на индивидуальный инвестиционный счет не допускается.
Приобретение облигаций третьими лицами в интересах владельцев и (или) по их поручению не допускается.
Проведение между владельцами операций с облигациями не допускается, за исключением случаев, предусмотренных Условиями.
Обращение облигаций на вторичном рынке, включая заключение сделок с облигациями между Агентами, не допускается, за исключением передачи облигаций в наследство физическим лицам.
Физические лица вправе предъявить облигации к выкупу Эмитентом через Агента в любой день до даты погашения облигаций в соответствии с Условиями.
Выкуп облигаций осуществляется Агентом на казначейский счет депо Эмитента, обязательства по выкупленным облигациям подлежат признанию исполненными.
Облигации могут быть переданы в залог Агенту, которому физическое лицо давало поручение на приобретение данных облигаций.
В случае применения к владельцу процедуры банкротства, облигации могут быть предъявлены к выкупу Агенту организацией, осуществляющей в соответствии с законодательством Российской Федерации реализацию имущества владельца. В указанном случае выкуп облигаций осуществляется в соответствии с Условиями.
Взимание Агентом комиссии с физических лиц за приобретение и (или) выкуп облигаций не допускается.
Для приобретения облигаций потенциальным владельцам следует обратиться к одному из Агентов, заключить с ним брокерский и депозитарный договоры (в случае их отсутствия) и дать поручение Агенту на приобретение облигаций.
Источник
Обновлено 16.07.2020. Здесь собраны советы новичку, своего рода «FAQ». В значительной мере, статья представляет собой обобщение постов
этой ветки форума
Облигации федерального займа для физических лиц (ОФЗ-н) занимают особое место среди многообразия ОФЗ. Если все прочие «рыночные» ОФЗ используются государством как средство заимствования финансов, то ОФЗ-н были созданы, преимущественно, как средство для повышения финансовой грамотности. При этом, для привлечения населения, доходность обеспечивается на уровне лучших вкладов, значительно выше, чем «Средняя максимальная ставка топ-10 российских банков по депозитам физических лиц в рублях». Так по итогам первой декады июля эта ставка составила 4,63% годовых, тогда как доходность ОФЗ-н 6-го выпуска — 5,63%. Доходность рыночных ОФЗ с погашением через 3 года составляет около 4,5%.
Среди инструментов для инвестирования, ОФЗ-н занимают промежуточное положение между вкладами и облигациями.
С одной стороны, для вложения в ОФЗ-н не надо обладать особыми знаниями. Процесс покупки ОФЗ-н мало отличается от процесса открытия вклада: вы приходите с деньгами в банк и там всё оформляют. Не надо осваивать биржевой терминал, принципы биржевой торговли и т.д. Не надо мучиться с выбором: каждый конкретный момент времени продается только один выпуск ОФЗ-н. Как и для вкладов, у вас всегда есть возможность в любой момент возвратить внесенные деньги. А если с момента покупки пройдет хотя бы год, то вам даже не придется возвращать полученные проценты, которые выплачиваются два раза в год. Кстати, «досрочное погашение», в отличие от «досрочного закрытия вклада» можно сделать не на всю сумму, а на любое число из купленных облигаций. Остальные останутся в рабочем состоянии и продолжат приносить доход.
С другой стороны, ОФЗ-н это не совсем вклад. У них есть ряд особенностей, характерных для облигаций. О них речь пойдет ниже.
Эта статья построена специально в форме ответов на часто задаваемые вопросы (FAQ). Её не обязательно читать «от корки до корки». Если вопрос Вас не интересует – переходите к следующему.
1. Чем ОФЗ-н отличаются от обычных облигаций, например, от других ОФЗ
1) ОФЗ-н в принципе не торгуются на бирже. Они покупаются и продаются только у Минфина
по фиксированной цене
через уполномоченных брокеров (Сбербанк, ВТБ, ПСБ и Почта банк).
2) Доходность ОФЗ-н выше аналогичных по сроку ОФЗ-ПД и примерно соответствует десятилетним ОФЗ-ПД.
3) Вы всегда можете погасить ОФЗ-н досрочно за цену покупки (не выше номинала). То есть «просадка» рыночной цены, столь опасная для «просто» ОФЗ вам не грозит. Это может быть важно для тех, кто верит в грядущий кризис.
4) ОФЗ-н НЕЛЬЗЯ покупать на ИИС.
2. Чем ОФЗ-н отличаются от вкладов в банках. Как выплачивают проценты
Главное отличие в способе выплаты процентов. Когда вы открываете вклад в банке, то в договоре фиксируется дата начала и дата окончания вклада. Также в договоре записан способ получения процентов: в конце срока или ежемесячно (ежеквартально) с капитализацией или с выплатой на текущий счет (на карту). Причем проценты выплачивают, обычно, либо в день открытия вклада, либо в первый/последний день месяца.
С ОФЗ-н дело обстоит немного иначе. Дата, когда они будут погашены (выплачена их номинальная стоимость – 1000 рублей) и даты выплаты процентов записаны в условиях выпуска. Причем, в указанную дату владельцу ОФЗ-н будет выплачена вся сумма «купона».
Когда-то облигации печатали на бумаге, и каждый раз при выплате процентов по ним отрезали определенную часть облигации – купон. Облигации давно не печатают, они существуют только в электронном виде, но термин «купон» или «купонный доход» сохранился. Им обозначают сумма денег, положенная каждый раз при выплате процентов.
Итак, в определенную ещё при выпуске ОФЗ-н дату, каждый владелец облигации получает сумму, также определенную заранее – в условиях выпуска. Причем, это сумма не зависит от того, когда была куплена облигация. Главное, чтобы в день выплаты облигация принадлежала вам. Это было бы несправедливо, но при покупке облигации, кроме её цены и комиссии нужно ещё заплатить НКД (накопленный купонный доход).
3. Сколько стоит ОФЗ-н. Накопленный купонный доход
Когда вы покупаете облигацию (любую, не только ОФЗ-н) вы платите за неё: «чистую цену» + НКД (накопленный купонный доход).
Чистая цена облигации рассчитывается как номинал (для ОФЗ-н — 1000 рублей) умноженный на цену размещения в процентах. Цену размещения Минфин рассчитывает на неделю вперед каждую пятницу и публикует
на своём сайте
. Цена может быть как больше, так и меньше 100%. Она зависит от того, по какой цене торгуются на бирже «обычные» ОФЗ. Минфин не раскрывает формулу по которой производится расчет цены, но понятно, что это средняя цена по ОФЗ с близким сроком погашения с некоторой премией для повышения привлекательности ОФЗ-н.
В день начала продаж выпуска ОФЗ-н НКД равен нулю. Каждый следующий день он увеличивается на сумму равную купонному доходу, деленную на число дней купонного периода. Таким образом, в день выплаты купонного дохода (процентов) НКД становится равен купону, а после его выплаты НКД обнуляется.
Величина НКД рассчитывается и публикуется в той же таблице, что и цена размещения.
Начиная с 4-го выпуска комиссия за покупку и продажу не взимается.
Комиссия, которую банк берет за досрочное погашение ОФЗ-н 2-3 выпусков (первый выпуск уже погашен) зависит от суммы:
От 30 до 50 тыр. – 1,5%
От 50 до 300 тыр. – 1%
Свыше 300 тыр. – 0,5%
4. Как купить ОФЗ-н первый раз
Самый простой способ – прийти в один из банков-агентов с паспортом и деньгами и сказать, что вы хотите купить ОФЗ-н. Всё остальное происходило без вашего участия, вам нужно было только расписываться. Вам были должны:
1) Открыть текущий или карточный счет (если у вас его ещё нет).
2) Открыть брокерский счет (для денег) и счет-депо (для ОФЗ-н), если у вас их ещё нет. Если есть, заводить отдельные брокерские счета и счета-депо для ОФЗ-н не надо.
3) Если это Сбербанк – выдать карту переменных кодов (потребуется для покупки ОФЗ-н по телефону).
4) Принять деньги на текущий или карточный счет и перевести на брокерский счет.
5) Принять заявку на покупку ОФЗ-н. Проследите, чтобы в заявке было указано, что проценты нужно выводить на банковский счет (текущий или карточный), а не на брокерский.
6) Если вы не подключены к Сбербанк-онлайн (интернет-банк), это стоит сделать. Впрочем, не обязательно. Можно обойтись и без этого, но с интернет-банком удобнее.
На следующий день в интернет-банке купленные ОФЗ-н появятся на вашем счете-депо.
5. Как купить ОФЗ-н во второй и последующие разы
Если у вас уже открыты брокерский счет и счет-депо, то покупать ОФЗ-н можно разными способами.
Самый простой – тот же, ногами в отделение с пачкой денег. Правда теперь процедура будет намного короче и не займет много времени.
Можно покупать и дистанционно. Для этого нужно сначала перевести деньги на брокерский счет. Проще всего, вначале завести деньги на текущий или карточный счет (через кассу, банкомат, терминал или межбанковским переводом), а потом перевести деньги на брокерский счет через интернет-банк. В Сбербанк-онлайн есть ограничение – не более 500 000 рублей в день.
Можно и напрямую сделать перевод межбанком на брокерский счет, однако, говорят, с этим бывают проблемы.
Далее, в Сбербанке можно купить ОФЗ-н, позвонив по телефону, указанному на карте переменных кодов, или самостоятельно через
бесплатное приложение QUIK
. Через WebQUIK – нельзя. Можно через мобильное приложение.
В ВТБ можно покупать
через веб-интерфейс брокера
. Но потом нужно идти в отделение, чтобы подписать заявку. Или оформить ЭЦП.
В ПСБ можно покупать ОФЗ-н через интернет-банк
В Почта-банк — через «ПОЧТА БАНК ОНЛАЙН» или через мобильное приложение.
6. Можно ли открыть брокерский счет и счет депо без посещения банка?
В Сбербанк-онлайн можно
(выбрать «Прочее», «Брокерское обслуживание»). Только это происходит не мгновенно, обычно через день или два. Код договора и пароль придут в смс-ках. Но потом всё равно нужно идти в отделение, чтобы получить карту переменных кодов.
На сайте ВТБ написано
, что можно открыть брокерский счет и счет депо через ВТБ-Онлайн.
7. Что нужно делать, чтобы получить купонный доход и номинал после погашения. Сроки выплаты
Делать ничего не нужно. Если при заключении договора Вы указали, что деньги должны выплачиваться на банковский счет (текущий или карточный), то они туда и упадут. Если не указали, они упадут на брокерский счет, откуда их придется выводить через телефон или QUIK (для Сбербанка). Но направление выплат всегда можно изменить.
Деньги на банковском счете появляются обычно либо на следующий день, либо через день после срока указанного в документе «
Параметры выпуска облигаций федерального займа для физических лиц
» для соответствующего выпуска ОФЗ-н.
8. Какие есть выпуски ОФЗ-н
На данный момент имеется пять выпусков ОФЗ-н: 53002, 53003, 53004, 53005 и 53006. Выпуск 53001 уже погашен. С 16.07.2020 продается только 6-й выпуск ОФЗ-н. Остальные четыре выпуска не продаются.
9. Налогообложение ОФЗ-н
ОФЗ-н облагается налогами на доход физических лиц (НДФЛ) по тем же правилам, что и все прочие ОФЗ. А именно:
— до 01.01.2021 с купонного дохода НДФЛ не берется, с 01.01.2021 — берется НДФЛ в размере 13%
— с разницы между ценой покупки и номиналом (т.е. ценой погашения) берется НДФЛ в размере 13%.
Поскольку формально ОФЗ-н не является вкладом, на них не распространяется положение о вычете из налога произведения миллиона рублей на ключевую ставку ЦБ. То есть с 01.01.2021 года купон будет выплачиваться сразу за вычетом 13%.
10. Новации механизма размещения ОФЗ для физических лиц, начиная с 4-го выпуска
1. Расширение числа банков-агентов.
Было: ПАО Сбербанк, Банк ВТБ (ПАО)
Стало: ПАО Сбербанк, Банк ВТБ (ПАО), ПAO «Промсвязьбанк», ПАО «Почта Банк».
2. Расширение количества точек продаж
Было: Только офисы для премиальных клиентов в крупных городах
Стало: Большинство отделений банков-агентов ( В Сбере, как и раньше «в отделениях Сбербанка с зонами Сбербанк Премьер»)
3. Отказ от взимания комиссии с граждан
4. Снижение минимального количества ОФЗ, доступного для покупки
Было: 30 шт. (30 000 руб. по номиналу)
Стало: 10 шт. (10 000 руб. по номиналу)
5. Возможность привлечения банковского кредита под залог ОФЗ-н
11. Порядок досрочного выкупа ОФЗ-н
Порядок досрочного выкупа облигаций определяет
Приказ Минфина России от 15 марта 2017 г. N 38н (С изменениями и дополнениями от: 30 апреля 2019 г.)
— пункт 12.
Если Вы погасили облигацию раньше 12 месяцев с момента покупки, то
Цитата
- — цены выкупа Облигации, определяемой как цена приобретения… без учета уплаченного Владельцем в день приобретения Облигации накопленного купонного дохода, но не выше ее номинальной стоимости,
- — и суммы накопленного купонного дохода по Облигации, уплаченного Владельцем в день приобретения Облигации, уменьшенной на сумму купонного дохода, выплаченного Владельцу по Облигации.
То есть, проще говоря, вам вернут цену облигации (не выше номинала) плюс уплаченный при покупке НКД минус полученный купонный доход (если вы его успели получить).
Если 12 месяцев прошло, то выплачивается:
Цитата
- — цены выкупа Облигации, определяемой как цена приобретения … без учета уплаченного Владельцем в день приобретения Облигации накопленного купонного дохода, но не выше ее номинальной стоимости
- — и суммы купонного дохода, накопленного по Облигации с даты начала текущего купонного периода до дня списания Облигации со счета депо Владельца включительно.
То есть вам вернут цену облигации (не выше номинала) и НКД с момента выплаты последнего купона до момента погашения. НКД, который вы заплатили при покупке, вы получите при выплате первого купона. Уже полученный купонный доход останется у вас.
Источник
