Сам термин «транш» означает «кусок, порцию, долю». Если речь идет о кредитовании, то транш – это часть заемных денег, которую может получить юридическое лицо. Если говорить точнее, то одна из частей в рамках кредитной линии. Данный финансовый инструмент сегодня особо популярен. Это удобно как для кредитора, так и для заемщика.
Что такое кредитный транш
Под размером кредита понимается разная сумма. Одни люди берут небольшие займы на удовлетворение бытовых нужд, другие – крупные суммы для покупки авто, жилья и других дорогостоящих вещей, третьи – очень крупные суммы для развития бизнеса, достигающие многих миллионов. Если говорить о последнем варианте, то банк сильно рискует, выдавая сразу несколько десятков миллионов в кредит. Для минимизации риска банка был разработан новый финансовый инструмент – кредитный транш.
Есть понятие «кредитная линия». Этой услугой банка очень охотно пользуются многие бизнесмены, что позволяет им постоянно иметь кредитные деньги для развития своего дела. Кредитная линия – вид займа, выдаваемый частями (или траншами) через определенный промежуток времени. В первую очередь это выгодно для банков. Выдавая первую часть денег, они ставят условие, что следующий транш бизнесмен получит только при выполнении определенных условий. Обычно ключевое условие касается полного погашения первого транша.
Кредитная линия является договором между заемщиком и кредитором. В нем прописаны четко обязательства двух сторон. Банк обещает предоставлять заемщику определенные суммы займа в определенные промежутки времени. А заемщик, соответственно, обязуется своевременно гасить долг вместе с процентами. Если заемщик погасил задолженность (либо ее часть: тут все зависит от договоренности с банком), то он может получить следующий транш в рамках кредитной линии.
У кредитной линии есть лимит, т. е. заемщик не может получить в кредит больше установленной суммы. Однако банк может пойти на хитрость и начислить проценты на сумму денег, которые не были использованы заемщиком. Так кредитор стимулирует заемщика исчерпать весь лимит. Так бывает, что, например, предприниматель уже получил 3 транша, дело в гору не пошло и он решил сворачивать дело. Соответственно, следующий транш ему не нужен. Чтобы потом не решать с банком эти проблемы, следует грамотно планировать рентабельность бизнеса и устанавливать лимит. Если вам не нужны 30 миллионов рублей 3 частями по 10 млн р. в течение года, то и не нужно открывать такую кредитную линию.
Очередной транш можно получить и до оговоренного срока при определенных условиях. Например, заемщик направил кредитные деньги на увеличение объемов производства. Через некоторое время доход предприятия заметно вырос, и заемщик получил достаточно денег для полного погашения первого транша. Тогда он может погасить долг и попросить новый транш, даже если он не положен по графику.
Есть возобновляемая кредитная линия. К примеру, открыта линия с лимитом в 1 миллион рублей на 12 месяцев. Допустим, заемщик получил первый транш в размере 250 тысяч рублей и погасил его через 3 месяца. Если линия возобновляемая, то он может получить следующую часть вплоть до 1 000 000 рублей. Но долг придется вернуть до окончания действия кредитного договора. Если линия не возобновляемая, то следующий транш не может превышать 750 тыс. р.
Преимущества кредитной линии для заемщика:
- Возможность получить неограниченное число траншей;
- Гибкие проценты;
- Удобство при погашении кредита.
Условия предоставления кредитного транша
Размер линии устанавливает банк на основе изучения заемщика и его бизнеса. Понятно, что любой желающий не сможет получить кредит. Особое внимание кредитор обращает на баланс и оборот бизнеса. Во внимание будут приниматься все источники формирования оборотного капитала, включая готовую продукцию, производственные запасы, незавершенное производство и др.
Важным условием является обеспечение. Другими словами, банку необходимы гарантии. А ими является залог какого-либо актива. Это может быть недвижимость, оборудование и т. д.
По сути, открыть кредитную линию вполне реально. И с получением последующих траншей не возникнет проблем, если заемщик будет своевременно и в полном объеме гасить кредит, докажет платежеспособность и предоставит ликвидное имущество в качестве залога.
Источник
Привлекая для своей деятельности заемные средства, компания может получать их не единовременно, а частями (траншами). При этом возникает вопрос, какую ставку рефинансирования следует применять при расчете предельной величины процентов, учитываемых при расчете налога на прибыль. В письме от 15.04.2013 № 03-03-06/1/12502 специалисты финансового ведомства разобрались в этой проблеме на примере получения российской компанией займа от иностранного контрагента. Сделанные Минфином выводы справедливы и для ситуации, когда заем получен от соотечественников.
Привязка к ставке рефинансирования
Изначально ст. 269 НК РФ привязывала предельный размер процентов, признаваемых в составе расходов в целях налогообложения прибыли, к величине ставки рефинансирования ЦБ РФ только в отношении рублевых обязательств. А по долговым обязательствам в иностранной валюте предусматривался фиксированный лимит — 15%.
Однако с 1 января 2011 г. согласно п. 1.1 ст. 269 НК РФ и к валютным обязательствам тоже стал применяться предел, исчисляемый исходя из ставки рефинансирования ЦБ РФ. Только в данном случае ее нужно было не увеличивать в 1,8 раза, как по рублевым долговым обязательствам, а уменьшать с коэффициентом 0,8.
Причем сначала предполагалось, что это исключение будет действовать всего два года — с 1 января 2011 г. по 31 декабря 2012 г. включительно. Однако затем этот срок был продлен еще на год. Согласно Федеральному закону от 29.11.2012 № 206-ФЗ то же правило о лимитировании размера признаваемых в целях налогообложения процентов по валютным долговым обязательствам исходя из ставки рефинансирования, умноженной на коэффициент 0,8, продолжает действовать вплоть до 31 декабря 2013 г.
Внимание на условия договора
Ставка рефинансирования ЦБ РФ, как известно, может изменяться. А потому важно правильно определять, какую именно ставку нужно брать при исчислении размера процентов, учитываемых при расчете налога на прибыль.
На этот случай ст. 269 НК РФ предусматривает два правила. Под ставкой рефинансирования ЦБ РФ в целях налогообложения понимается:
- либо ставка, действовавшая на дату привлечения денежных средств, если долговое обязательство не содержит условия об изменении процентной ставки в течение всего срока действия долгового обязательства;
- либо ставка, действующая на дату признания расходов в виде процентов в отношении всех остальных долговых обязательств.
Именно на этот факт финансисты в комментируемом письме обратили особое внимание и подытожили вышеизложенное следующим образом: при наличии в договоре займа условия об изменении процентной ставки в течение всего срока действия долгового обязательства применяется ставка, действующая на дату признания расходов в виде процентов, а при отсутствии — ставка, действовавшая на дату привлечения денежных средств.
Напомним, что при кассовом методе согласно ст. 273 НК РФ расходы для целей налогообложения прибыли признаются на дату фактической уплаты процентов, а при методе начисления — на конец каждого месяца или на дату уплаты процентов, если она наступила раньше (п. 8 и 10 ст. 272 НК РФ). Причем при методе начисления ежемесячное равномерное признание расходов в виде процентов в течение всего срока действия долгового обязательства производится вне зависимости от наступления срока фактической уплаты процентов, в том числе и в случае, если их уплата предусматривается единовременно в конце срока действия договора (письмо Минфина РФ от 25.03.2013 № 03-03-06/1/9153).
Процентная ставка может изменяться…
При наличии в договоре займа оговорки о возможности изменения процентной ставки бухгалтеру необходимо каждый раз (на конец месяца при методе начисления или на дату уплаты процентов при кассовом методе) перепроверять, не изменилась ли ставка рефинансирования, и, если она изменилась, производить исчисление расходов, признаваемых в налоговом учете в текущем и последующих периодах, исходя из нового значения ставки.
Причем при этом варианте совершенно не важно, как именно поступали заемные средства — единовременно или траншами. Ведь в любом случае значение имеет именно та ставка рефинансирования, которая действует на дату признания расходов в виде процентов.
…или нет
Если условиями займа не предусмотрено изменение процентной ставки, то к такому долговому обязательству применяется только та ставка рефинансирования ЦБ РФ, которая действовала на дату привлечения денежных средств. То есть, по сути, бухгалтеру нужно взять ставку рефинансирования, которая действовала в период получения соответствующего займа. А последующие колебания ставки рефинансирования никакого значения уже иметь не будут.
Но это так просто только в той ситуации, когда заемные средства поступают единовременно. Если же кредит или заем предоставляется траншами, возникает дополнительная проблема.
Дело в том, что исходя из буквального прочтения ст. 269 НК РФ для определения размера ставки рефинансирования ЦБ РФ принципиально важна «дата привлечения денежных средств». Что же должно считаться такой датой на практике — дата заключения договора займа (кредитного договора), дата поступления первого транша или каждая отдельная дата поступления очередных траншей?
Комментируемое письмо ценно именно тем, что в нем специалисты финансового ведомства дают ответ на этот вопрос. Свои рассуждения они построили на положениях ст. 807 ГК РФ, согласно которой договор займа считается заключенным с момента передачи денег или других вещей.
На этом основании финансисты заключили, что в случае, если долговое обязательство не предусматривает изменение процентной ставки, то каждый новый транш, в ходе которого заемщику перечисляются денежные средства, необходимо рассматривать как новое долговое обязательство. Отсюда следует, что к каждому такому новому траншу при расчете предельной величины процентов, признаваемых для целей налогообложения прибыли, нужно применять ту ставку рефинансирования ЦБ РФ, которая действовала на дату получения денежных средств по конкретному траншу.
пример
В апреле 2012 г. ООО «Мария» (заемщик) заключило договор займа с французской компанией (займодавец). В соответствии с условиями договора заемщик получает денежные средства в евро траншами по предварительным заявкам в период с 1 мая 2012 г. по 31 октября 2013 г. включительно. Общая сумма всех траншей не должна превышать 200 000 евро, каждый транш должен быть не менее 30 000 евро. Процентная ставка по договору займа составляет 9% годовых. Ее изменение договором не предусмотрено.
Фактически организация получила три транша:
- в июле 2012 г. — 40 000 евро;
- в ноябре 2012 г. — 50 000 евро;
- в апреле 2013 г. — 60 000 евро.
В отношении первого транша при расчете процентов, признаваемых в налоговом учете, применяется ставка рефинансирования, равная 8%, действовавшая согласно Указанию Банка России от 23.12.2011 № 2758-у с 26 декабря 2011 г. по 13 сентября 2012 г. включительно. Поэтому в налоговом учете проценты в этой части признаются исходя из предельного значения, которое будет равно 6,4% годовых (8% х 0,8).
А в отношении второго и третьего траншей нужно исходить из ставки рефинансирования ЦБ РФ, действующей с 14 сентября 2012 г. согласно Указанию Банка России от 13.09.2012 № 2873-у и составляющей 8,25%. Следовательно, в этой части проценты в налоговом учете признаются исходя из лимита, составляющего 6,6% годовых (8,25% х 0,8).
Поэтому, к примеру, за апрель 2013 г. в налоговом учете проценты должны быть признаны в следующем размере (курс евро, установленный ЦБ РФ на 30 апреля 2013 г., составлял 40,8358 руб. за евро):
- по первому траншу 8592,30 руб. (40 000 евро х 6,4 : 100 х 30 : 365 х х 40,8358 руб./евро);
- по второму и третьему траншам 24367,23 руб. (110 000 евро х 6,6 : 100 х х 30 : 365 х 40,8358 руб./евро).
Итого сумма признаваемых процентов составит 32959,53 руб. (8592,30 руб. + + 24367,23 руб.).
Фактически же за апрель по полученному займу (в объеме всех трех траншей, то есть 150 000 евро) должны быть начислены и уплачены проценты по ставке 9% годовых в размере 45 311 руб. [(150 000 евро х 9 : 100 х 30 : 365) х х 40,8358 руб./евро]. Именно эта сумма процентов будет признана в бухгалтерском учете.
Расхождение в сумме признанных процентов в контексте ПБУ 18/02 «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций» представляет собой постоянную разницу, приводящую к возникновению постоянного налогового обязательства.
На дату фактической уплаты процентов дополнительно возникает курсовая разница. Однако в налоговом учете она признается только в той части, в которой признаны соответствующие проценты.
Остальная часть курсовой разницы, которая не признана в налоговом учете, вновь образует в бухгалтерском учете постоянную разницу, в результате которой образуется постоянное налоговое обязательство либо постоянный налоговый актив.
Источник
Договор займа траншами заключается между юридическими лицами. Главное отличие его от обычного соглашения о выдаче кредита – сумма перечисляется заемщику не сразу, а несколькими платежами, порциями.
Что такое займ траншами
Этот договор подразумевает перечисление займа на счет заемщика несколькими траншами. Возврат долга также может осуществляться путем траншей: несколькими платежами, а не сразу всей суммы.
Пример оформления договора на заем траншами:
⇓Скачать образец договора
Процентная ставка по данному виду займа зависит от размера остатка долга, а также срока, на протяжении которого заемщик пользовался средствами. Порядок начисления процентов, их размер, иные условия прописываются в тексте документа.
Там же указывают, сколько будет траншей, на какую сумму. Как правило, следующий перевод заемщик получает только после погашения долга по предыдущему.
С каждым новым траншем сумма долга заемщика возрастает, а соответственно и начисление процентов идет на большую сумму.
Виды займов траншами
Часто юридические лица заключают соглашения о беспроцентном займе траншами. Такие займы могут быть взяты как на определенные цели, то есть, быть целевыми, так и на любые расходы (нецелевые).
При заключении целевого договора непременно указывают, на что именно пойдут транши. При этом последующий транш может быть предоставлен только при условии, что использование предыдущего на указанные цели было документально подтверждено.
При заключении соглашения может предоставляться обеспечение, например, залоговое имущество, поручительство акционеров и т. д.
Займы траншами бывают как в российской валюте, так и в иностранной. Они могут выдаваться на короткий срок или на длительный период. Все займы, выданные в денежном эквиваленте, являются процентными.
Если же предметом соглашения выступает иное имущество, материалы, товарные позиции, то, по соглашению сторон, такой займ может быть безвозмездным.
Составление и подписание договора
Договор займа траншами, так же как стандартный договор, признается действующим с момента получения денег заемщиком. Эта норма прописана в 812-й статье ГК РФ. У траншевых соглашений таких перечислений несколько, при этом каждое из них будет считаться основанием для признания сделки действительной.
Подтверждением заключения соглашения может быть не только сам текст соглашения, но также письменные переговоры между сторонами, где заемщик просит предоставить ему заемные средства серией траншей, а также выписки, иные бумаги, подтверждающие, что он эти средства получил.
Если при подписании текста соглашения была указана большая сумма, чем фактически полученная путем перечисления нескольких траншей, то суммой займа считается фактически полученная заемщиком сумма денег.
Если предмет займа объект имущественных прав, такое соглашение будет иметь юридическую силу, только если все они были оценены в денежном эквиваленте на момент подписания соглашения.
Как правильно составить договор
В соответствии с гражданскими правовыми нормами договор составляется в письменной форме. Поскольку соглашение подразумевает перечисление заемных средств несколькими траншами, крайне важно максимально точно описать условия и сроки перечисления каждого из них, порядок погашения задолженности. А также в тексте прописывается общий размер ссуды, правила расчета процентной ставки.
В отношении договора займа траншами действуют все нормы, применяемые к иным кредитным договорам, заключаемым между организациями.
Главная отличительная особенность – это график платежей, а также индивидуальные сроки выплаты долга и иные условия для каждого транша, которые могут быть как одинаковыми, так и отличатся друг от друга.
Если в тексте соглашения отсутствует информация о процентах за пользование средствами, то они будут исчисляться по ставке рефинансирования, действующей в регионе, где зарегистрирована фирма-заемщик.
В тексте договора нужно указать следующую информацию:
- сумма займа, количество траншей, обязательства по выдаче и его погашению;
- как будет передан займ: банковским переводом, наличными деньгами, услугами либо товарами;
- период действия договора и сроки погашения задолженности;
- порядок погашения долга, возможность досрочного возврата всей суммы займа;
- порядок действий при форс-мажорных ситуациях;
- информация о методах разрешения конфликтных ситуаций и споров по договору;
- названия фирм-сторон договора, данные учредителей, платежные и иные реквизиты;
- окончание действия соглашения и возможность его продления.
Если в тексте отсутствует информация о том, в какой срок нужно вернуть заемные средства, то возврат долга должен быть осуществлен в течение 30 дней с момента получения соответствующего уведомления от кредитора.
Необходимый пакет документов
Для оформления договора займа траншами необходим следующий пакет бумаг:
- Свидетельства о государственной регистрации и постановке на учет в налоговой для каждого из контрагентов.
- Уставы организаций и учредительная документация.
- Если договор подписывает доверенное лицо, то потребуется доверенность и приказ о соответствующем назначении.
- Документы на имущество, которое будет передано либо предоставлено в залог.
- Бумаги, подтверждающие наличие расчетного счета у каждой из организаций.
Такой договор может быть заключен как между двумя организациями, так и между несколькими фирмами. Документ подписывается в количестве экземпляров, совпадающем с числом сторон, участвующих в сделке.
Размер траншей и порядок их уплаты прописываются в приложении к основному тексту договора.
Правовое регулирование
- договоренности между организациями о выдаче займов траншами, как и другие кредитные договоры, регулируются ГК РФ: статьями 808, 809, а также 812;
возможность предоставления заемных средств не единовременно, а несколькими траншами подтверждается Письмом Минфина РФ под номером 03-03-06/1/12502.
Источник
